[大行评级]海通国际:因农行(01288.HK)可能配股摊薄效应 降目标价至5.55港元
2018-03-13 09:59:02
来源:
格隆汇
海通国际调低农业银行(01288.HK)目标价,由5.65港元降至5.55港元,以反映可能配股,令该行对农行2018及2019年盈利预测因此调低3.8-4.8%。但评级维持“买入”。农行昨天建议拟定向配售不超过274.7亿元A股予七方,集资约1000亿人民币。
同业公布2017年快报,每股盈利0.58元人民币,报告称,盈利基本符合彭博平均预测的0.59元民币。海通国际称,基于农行2017年底每股账面值约4.15元人民币,该行估计农行配股应会发行241亿股,令其一级核心资本比率提高70基点,同时预测2019年每股盈利及股本回报率分别摊薄约1.1个百分点及85个基点。海通国际对农行每股账面值预测降至5.39港元,2018及2019年最新每股盈利预测为0.68元人民币及0.8元人民币,仍高于彭博平均预测,主要因为对农行的净息差及净利息收入及信贷成本均较乐观。
农行(01288.HK))现报4.72港元,涨幅5.59%,暂成交8.94亿港元,最新总市值1450.87亿港元。
(行情来源:老虎证券)
全部评论
机会情报
- 固态电池催化连连!电池企业盯上低空市场,完美契合eVTOL市场需求
- 六部门部署开展绿色建材下乡活动,关注行业龙头估值修复契机
- 首次实现无人机跨海货运,低空经济蓝图加速落地
- 北京推进算力基础设施建设,2027年将实现全栈自主可控
- 海运市场掀起“涨价潮”,上海港、宁波港部分船司出现大柜供应紧俏问题
- 国务院发话!推动头部证券公司做强做优,中信证券、国联证券、东方财富等三类券商望受益
- 碳价突破百元大关,碳资产投资风口有望卷土重来
- 四川省职业教育条例5月1日起施行,差异化能力民办中职有望脱颖而出
- HBM霸主SK海力士产能版图再扩张,HBM市场有望快速增长
- 无人机项目首次入选智能交通试点,券商预计万亿市场开启