智通财经APP获悉，摩根大通发表研究报告称，第二季澳门博彩收入令人失望，目前正调整预期，但相信目前不会太令人惊喜。因应近期股价调整，市场期望下调，而中场的增长预期，行业目前的风险回报率吸引，首选永利(01128)、银娱(00027)；其后依次推介金沙(01928) 、美高梅(02282) 、新濠(00200)和澳博(00880)。

　　该行称，预期因应更好的组合和经营杠杆，预期EBITDA同比增23%，较博彩收入增长快。不过，受薪金增长和季节性的非博彩业务等负面影响，EBITDA按季跌6%，跌幅较博彩收入大，但不利的情况短暂，相信对未来预测不会有明显影响。

　　该行又称，第二季贵宾厅博彩收入同比增长进一步放缓至13%，加上竞争加剧、幸运因素等影响，相信未来增长不会太快，因担心会受政策关注；中场博彩收入同比增21%，胜预期，而且增长是4年来最快，相信随着新供应和基建改善，未来中场渗透率会继续增加。

　　该行预期下半年贵宾厅博彩收入增长为9%，主因受中国经济影响，中场则升17%；受新物业所带动，预期下半年整体博彩收入增长13%，EBITDA升17%。

　　经智通财经APP整理，小摩对博彩股最新投资评级及目标价如下，