中金:维持中国建材(03323)“跑赢行业”评级 目标价8.90港元
2019-11-01 10:54:26
来源:
智通财经网
智通财经APP获悉,中金公司发布报告称,中国建材(03323)公布前三季度业绩:收入1831.4亿元,同比增长16.8%;归母净利润 104.3亿元,同比增长36.2%;其中2019年三季度归母净利润46.61亿元,同比增长21.2%,环比增长47.4%,超出该行预期,主要是毛利率、减值情况好于预期,税率略低于预期。
该行认为,2019年四季度公司水泥主业盈利或有一定超预期空间。中期来看,未来两年产能置换将导致全国熟料有效产能较2018年累计净增4000万吨(或3%),我们认为产能置换对2020年公司整体业绩影响有限。
该行表示,维持其“跑赢行业”评级,目标价8.90港元。
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