【重要数据】

　　【智通观点】

　　1. 隔夜美股三大指数续创历史新高，道指收盘站上29000点的整数位。中美正式签署首阶段贸易协议，并无超预期东西流出；白宫经济顾问库德洛表示，特朗普政府会在今年总统大选期间宣布更多减税措施。恒指连续两日出现回落，高位套现股票数量的显著增加对市场情绪造成了负面冲击，预计恒指调整幅度并不会太大，整体仍将会维持高位整固形态。

　　2. 国际货币基金组织调升2020中国经济增速预测，说明其对内地经济前景信心有在增加，AH两地股市仍将国际资本重要的配置地。热钱充裕，板块及个股炒作并未因指数的调整而停止，小编过去提到过的业绩增长持续强、动态估值便宜、一二级市场估值倒挂的教育股逆势出现集体大涨，预计板块涨势仍未完结，落后个股仍有上升动力。航空股此轮涨幅很小，其盈利的三大要素——油价、汇率、环球经济，现阶段均处于有利局面，板块轮炒下，航空股有较大概率会被热钱炒作资金看中，可以关注。

　　【公司要闻】

　　1. 联众（06899）附属联众电竞娱乐获Brookfield地产合伙（BPY.US）战略入股

　　2. 莎莎国际（00178）于香港计划未来18个月内关闭约20％至25％的店铺

　　3. 基石药业（02616）：合作伙伴研发的avapritinib获美国FDA批准上市 可治疗成人胃肠道间质瘤

　　4. 石四药集团（02005）抗肿瘤口服片剂NP-01片新药申请获受理

　　5. 复星医药（02196）：ORIN1001片于治晚期实体瘤I期临床试验获批准

　　6. 丰盛控股（00607）拟3亿元参设合伙投资物业开发

　　7. 中国能源建设（03996）附属签订越南公清燃煤电站项目合同 合同金额7.47亿美元

　　8. 佐丹奴国际（00709）根据认沽期权收购GIO FASHIONS W.L.L.9％法定权益及41％经济权益

　　9. 丽珠医药（01513）2019年共计获得政府补助1.43亿元

　　10. 复星医药（02196）拟为子公司钟吾医院2亿元贷款提供担保

　　11. 阿里影业（01060）1月15日授出合共1330万份购股权

　　12. 广汽集团（02238）获公司高管合计减持72.9万股

　　13. 海昌海洋公园（02255）获执行董事高杰增持40万股

　　14. 信义玻璃（00868）1月15日3521.7万港元回购335.4万股

　　15. 龙光地产（03380）1月15日647.8万港元回购50万股

　　16. 映客（03700）1月15日340.1万港元回购292.4万股

　　17. 香港建设（控股）（00190）1月15日耗资248万港元回购34.2万股

　　18. 康臣药业（01681）1月15日耗资195万港元回购50万股

　　【业绩速递】

　　1. 中联重科（01157）预期2019年净利同比增长112.89％至122.79％

　　2. 火岩控股（01909）预期年度溢利同比增逾100％

　　3. 中国平安（02318）：2019年原保险合同保费收入合计7946亿元 同比增长10.5％

　　4. 中国人寿（02628）2019年原保费收入约5684亿元 同比增6％

　　5. 中国财险（02328）2019年原保险保费收入增长11.25％至4316.44亿元

　　6. 中国人民保险集团（01339）2019年原保险保费收入增11.21％至5521.99亿元

　　7. 中国国航（00753）12月旅客周转量同比上升5.0％ 新增重庆-冲绳-重庆航线

　　8. 中国东方航空股份（00670）12月旅客周转量同比上升7.09％

　　9. 南方航空（01055）12月旅客周转量同比上升6.97％ 引进飞机5架

　　10. 路劲（01098）2019年销售额459.27亿元 同比增长22.2％

　　11. 朗诗地产（00106）2019年签约销售额同比增6.13％至404.86亿元

　　12. 华能国际电力股份（00902）2019年境内电厂完成发电量4050.06亿千瓦时 同比下降5.91％

　　13. 中煤能源（01898）2019年商品煤销量2.31亿吨 同比增38.6％

　　14. 中国中冶（01618）2019年新签合同额7877.6亿元 同比增18.3％

　　15. 德昌电机控股（00179）9个月营业额同比下滑4％至23.38亿美元

　　16. 大唐新能源（01798）2019年发电量1843.55万兆瓦时 同比增加2.56％

　　17. 中广核新能源（01811）2019年累计完成发电量1.35万吉瓦时 同比增加1.8％

　　【宏观及行业】

　　1. 【人民日报钟声：朝着解决问题的方向前进了一步】人民日报刊文称，2020年1月15日，中美第一阶段经贸协议在美国白宫正式签署，200多人现场见证。超常的高规格签字仪式，经久不息的掌声，透射出强化“走向贸易止战”利好信号的意愿。人们公认，这个成果是朝着解决问题的方向前进的一步，是符合中美两国共同利益，有利于世界和平与繁荣的一步。

　　2. 【机构：去年写字楼租金创十年最大跌幅】据经济参考报报道，仲量联行15日发布的报告显示，2019年商业办公楼市场需求明显放缓，市场租金创十年来最大跌幅。机构预计，2020年写字楼市场仍将处于调整期，市场租金可能进一步下降。

　　3. 【个人养老金制度全国落地进入倒计时】据经济参考报，除了将个人养老金制度改革纳入国家重大改革内容外，更多利好个人养老金产品发展及投资的政策正在加紧酝酿，符合规定的银行理财、商业养老保险、基金等金融产品有望成为第三支柱产品，鼓励养老金投资增配权益性资产和另类资产政策或将适时出台。与此同时，养老金管理公司许可准入工作也在稳步推进，伴随养老金融对内对外开放政策的落地，我国养老金管理市场将迎来新一轮扩容。

　　4. 【国资委：2020年将推动科技创新能力强、市场应用前景好的中央企业上市】国资委新闻发言人彭华岗表示，2020年将突出抓好科技创新，加快关键核心技术攻关，加快发展战略性新兴产业和先进制造业，强化自主创新能力。继续推动科技创新能力强、市场应用前景好的中央企业上市。重点推进装备制造、化工产业、海工装备、海外油气资产等专业化的整合。国资委在指导央企进一步融入香港资本市场有何计划的问题表示，根据央企发展需要，不管到A股还是港股上市，国资委都持积极鼓励态度。

　　5. 【国务院国资委：2019年央企累计实现营业收入30.8万亿】国务院国资委：2019年中央企业累计实现营业收入30.8万亿元，同比增长5.6％，有10家企业收入增幅超过20％，29家企业收入增幅超过10％。净利润方面，2019年中央企业累计实现净利润1.3万亿元，同比增长10.8％。

　　6. 【农业农村部：预计今年大豆进口总量将有所增加】农业农村部市场与信息化司司长唐珂15日表示，预计2020年我国大豆进口总量将有所增加，能够满足生猪产能恢复后的豆粕需求。综合来看，2020年无论是国产大豆，还是进口大豆及下游豆粕、豆油，市场价格都有望保持基本稳定。

　　7. 【农业农村部：春节前猪肉价格不会进一步上涨】农业农村部畜牧兽医局二级巡视员王俊勋15日在发布会上表示，从12月份的监测情况看，猪肉供需矛盾有所缓和。目前存栏的大猪还有一定数量，春节前将逐步出栏，一些屠宰加工和流通企业的库存正陆续出货，政府储备和进口猪肉也在陆续投放，加上南方做腊肉、北方杀年猪的高峰期马上就要过去，这些积极因素都不支持春节前猪肉价格进一步上涨。

　　8. 【印度或补贴移动设备制造商 以吸引苹果三星的供应商前来建厂】据澎湃新闻，印度正在考虑一项向移动设备制造商提供贷款补贴的计划，以吸引苹果、三星的供应商在印度建厂。一位不愿透露姓名的印度政府官员称，这一提案由印度电子信息技术部提出，包括为向制造商的当地借款提供利息补贴，这可能构成2月1日即将公布的印度联邦预算的一部分。这位官员说，印度计划到2025年，该国移动电话的产值从现在的240亿美元提升至1900亿美元。

　　【主要股东增减持】

　　1. 1月14日，黄一孟增持心动公司（02400）210万股 每股作价18.37港元

　　2. 1月9日，摩根大通减持中国铁建（01186）约323.64万股 每股作价8.9港元

　　3. 1月3日，股东张文芳减持福莱特玻璃（06865）约948.2万股 每股作价5.26港元

　　4. 1月9日，摩根大通增持潍柴动力（02338）约248.45万股 每股作价15.9874港元

　　5. 1月9日，贝莱德减持国药控股（01099）61.76万股，每股作价28.2913港元

　　【大行评级】

　　1. 麦格理：首予金山软件（03888）“跑赢大市”评级 目标价32港元

　　2. 野村：维持永升生活服务（01995）“买入”评级 上调目标价至7.65港元

　　3. 瑞银：维持上石化（00338）“买入”评级 下调目标价至2.85港元

　　4. 花旗：重申海天国际（01882）“买入”评级 上调目标价至22.6港元

　　5. 汇丰：维持舜宇光学（02382）“买入”评级 升目标价至176.2港元

　　6. 小摩：降信义玻璃（00868）至“中性”评级 上调目标价至11.1港元

　　7. 高盛：上调中海油田服务（02883）目标价至13.5港元 重申“中性”评级

　　8. 大和：升招商证券（06099）至“持有”评级 上调目标价至10.5港元

　　【交易闹铃】

　　招股中：无

　　定价日：无

　　上市日：新石文化（01740），隽思集团（01412），建桥教育（01525），艾德韦宣集团（09919），旷世控股（01925），汇景控股（09968），三和精化（00301）

　　业绩公布：大众金融控股（00626），环康集团（08169）